Monthly Archives: August 2022

市场焦点 周四美国股市反弹，交易员们在等待美联储主席杰罗姆-鲍威尔的主题演讲，以了解美联储将在多大程度上进一步为经济踩刹车以使通胀得到控制的线索。 投资者对美联储官员在怀俄明州杰克逊霍尔举行的年度会议上发表的鹰派言论大多不以为然。人们普遍预计，鲍威尔将重申他继续收紧政策以对抗通胀螺旋的决心。交易员们还将关注有关美联储资产负债表缩减速度的任何信号，该缩减将在9月份达到全速，每月缩减高达950亿美元。 标普500指数和道琼斯工业平均指数均有所上升，在美国股市2022年最低交易日之后，成交量再次低于平均水平。标准普尔500指数的所有11个板块都保持在积极区域，材料和通信服务在所有组别中表现最好，当天日均上涨2.26%和2.06%。受益于苹果公司和亚马逊公司等大盘股的跳涨，纳斯达克100指数回升，上涨1.7%。道琼斯工业指数上涨1%，MSCI世界指数周四上涨1.3%。 主要货币 周四美元下滑，投资者等待杰罗姆-鲍威尔周五的讲话，以获得有关美国央行加息步伐的进一步线索。美元指数延续了其看跌势头，周四上半场跌至108.0左右的水平，随后见证了新的乐观交易，并在英国交易时段晚些时候在108.4至108.6水平之间震荡。 英镑兑美元周四走高，尽管绿盘走弱，但英国黯淡的经济前景严重拖累了英镑。该货币对在英国交易时段中期攀升至1.186以上的日高水平，然后在1.800至1.845的范围内下滑。同时，欧元兑美元在周四的前半段观察到乐观的牵引力，然后面临沉重的卖压，在0.995和0.998之间徘徊。该货币对当天变化不大。 黄金大涨0.43%，因为货币在杰克逊霍尔研讨会之前变得不稳定。黄金在周四前半段走高，触及1765美元的日高，随后修正至1757美元左右。 技术分析 1）欧元兑美元（EURUSD；4小时图） 欧元兑美元周四走高，保留了看涨的力量，在市场情绪较好的情况下，欧洲早盘触及日高1.003以上。该货币对现交投于0.9986，日内录得0.25%的涨幅。在美元全面走弱的情况下，欧元兑美元保持在积极区域，因为交易员更愿意等待美联储主席鲍威尔在周五的杰克逊霍尔研讨会上发出更多鹰派信息。费城联储主席帕特里克-哈克(Patrick Harker)发表的不太鹰派的评论也对避险绿盘起到了一定的作用，并支撑了该货币对，因为他表示，加息50个基点仍将是一个实质性举措。然而，对美国央行进一步收紧政策的预期应限制美元的损失。欧元方面，德国第二季度GDP终值为0.1%，好于预期，为共同货币提供了一些支持。 在技术方面，RSI指标位于43，表明由于RSI保持在中线以下，下行趋势更受青睐。至于布林线，价格未能攀升到更高的位置，并跌向移动平均线。因此，下行的牵引力应该会持续下去。总之，我们认为只要1.007阻力线保持不变，市场就会看跌。 阻力：1.0007, 1.0089, 1.0172 支撑：0.9924 2）英镑兑美元（GBPUSD；4小时图） 英镑兑美元对周四走高，难以利用其盘中涨幅，并从日高1.1860水平附近回撤，该水平在欧洲早盘时段在美元见证的复苏中触及。在撰写本报告时，英镑保持在积极区域，当日涨幅为0.05%。截至8月20日当周，美国周度初请失业金人数下降至24.3万，好于预期，再次确认了对美联储进一步收紧政策的押注。市场的焦点现在已经转移到美联储主席鲍威尔周五在杰克逊霍尔研讨会上的亮相，因为他的评论可能提供有关美联储在9月会议上采取75个基点加息行动的线索。对于英镑来说，由于英国经济的黯淡前景盖过了英国央行下个月加息50个基点的预期，该货币可能会继续承压。 截至发稿，RSI指标为43，表明风险偏向于下行，因为RSI已经开始下降。至于布林线，价格保留了下行的牵引力，并跌向移动平均线，因此看跌的力量应该会持续下去。总之，我们认为只要1.1849阻力线保持不变，市场就会看跌。下行方面，如果跌破1.1780，可能会支撑该货币对的下行趋势。 阻力：1.1849, 1.1922, 1.2050 支撑：1.1780, 1.1763 3）黄金（XAUUSD；4小时图） 金价在周四欧洲时段前刷新了1760美元水平附近的周高点，形成了三天的上升趋势。在投资者等待杰克逊霍尔研讨会的利率指引时，美元走弱和中国的刺激性消息使价格提前上涨。 根据彭博社的报道，中国内阁国务院周三概述了19点政策方案，包括在6月底已经宣布的3000亿元人民币的基础上，国家政策性银行可以使用另外3000亿元人民币投资于基础设施项目。地方政府将从之前未使用的配额中获得5000亿元人民币的特别债券。由于中国是世界上最大的黄金买家之一，来自中国的积极消息往往有利于金价。 在技术方面，RSI指标位于56，高于中线，显示出一些上行的势头。至于布林线，价格在向上弯曲的移动平均线中靠拢，维持在略低于上限的位置，表明可以预期上行的牵引力。价格已经推进到1757美元的水平之上，现在正在测试它作为4小时图上的一个支持区域。总之，我们认为市场开始显示出一些看涨的牵引力，但趋势仍然主要取决于杰罗姆-鲍威尔将在今日的杰克逊霍尔研讨会上发出的信息。因此，在该会议之前，可能不会有那么多的价格行动。 阻力：1783, 1803 支撑：1757, 1730, 1714

On Wednesday (GMT+3) 24th August, the US crude oil inventories greatly outperformed expectations, dropping by 3.282 million barrels against an expected drop of 0.922 barrels for the week of 19 August. The Energy Information Administration also reported a drop of 0.661 million barrels against expectations for an increase of 0.58 million barrels.  Gasoline inventories, however,Continue Reading

市场焦点 周三美国股市小幅上涨，因为交易员在杰罗姆-鲍威尔周五的讲话之前仍然犹豫不决，不敢下任何大的赌注，这可能为美联储在面对日益严峻的经济挑战时将采取何种鹰派态度提供线索。在全球政策制定者将参加的最重要的杰克逊霍尔年会之前，投资者不得不消化更多的鹰派言论，因为美联储官员很可能需要收紧并使通胀重新得到控制。此外，经济数据充其量也是好坏参半，美国待售房屋销售降至大流行开始以来的最低点，凸显了政策制定者在降低高通胀率而不引发经济衰退方面面临的微妙任务。 标准普尔500指数和道琼斯工业平均指数周三小幅上涨，连续两天的波动被限制在1%以内。标准普尔500指数的所有11个板块都保持正值，其中能源板块在所有群体中表现最好，当天上涨了1.20%。值得注意的是，特斯拉公司在8月25日的拆分调整前缩减了大部分涨幅，这导致纳斯达克指数以0.3%的涨幅靠前。道琼斯工业平均指数上涨0.2%，而MSCI世界指数在周三变化不大。 主要货币 周三美元变化不大，因为周五美联储主席将发表讲话，为央行在对抗通胀方面的积极性提供新的线索。美元指数缓慢攀升至109以上的日高水平，然后在美国交易时段见证了巨大的卖出交易，并跌至108.4以下水平。 英镑兑美元当日下跌0.31%，因为投资者在杰克逊霍尔研讨会之前持谨慎态度。英镑在周三前半段时间受到拖累，然后在美国交易时段开始时观察到乐观的牵引力，并触及1.188左右的日高水平。与此同时，欧元兑美元触及近1.000的水平。该货币对在周三变化不大。 在两天的上升趋势中，黄金当天上涨了0.17%。黄金在美国交易时段飙升，在1744至1756美元的范围内震荡。WTI和布伦特石油周三大涨，分别上涨1.23%和1.55%。 技术分析 1）欧元兑美元（EURUSD；4小时图） 欧元兑美元周三走高，重新获得上行动力，向1.000大关攀升，在美元周围出现新的卖盘的情况下，收复了美国时段的所有日内跌幅。该货币对现交投于0.9981，日内录得0.12%的涨幅。欧元兑美元在美元重新走弱的情况下保持在积极区域，因为美国国债收益率上升和乐观的美国经济数据未能使绿盘走高。美国除国防外的耐用品订单增长1.2%，而未决房屋销售数据的跌幅也小于预期，在欧洲时段为绿盘提供了一些支持。投资者正在等待美联储主席杰罗姆-鲍威尔在周五的杰克逊霍尔研讨会上发出更加鹰派的信息。对于欧元来说，在北溪1号管道维修而意外切断能源供应三天的情况下，人们对能源危机的担忧依然存在。 在技术方面，截至发稿时，RSI指标位于40，表明该货币对正在重新获得上行动力，因为RSI已经开始向中线上升。至于布林线，价格见证了新的买盘，并向移动平均线上升，因此可以预期继续上行的牵引力。总之，我们认为市场将略微看涨，因为该货币对正走向测试0.9979阻力。 阻力：0.9979, 1.0038, 1.0089 支撑：0.9924 2）英镑兑美元（GBPUSD；4小时图） 英镑兑美元周三走低，未能保持其上行牵引力，在美国交易时段回撤至1.1795水平，因为美元出现了新的买盘。在撰写本报告时，英镑保持在负面区域，全天损失0.32%。稍微乐观的市场情绪和大部分乐观的美国经济数据都支撑了绿盘，并对英镑兑美元施加了看跌压力。目前的市场定价显示，9月FOMC政策会议上加息50个基点或超大75个基点的可能性相当大，因为明尼阿波利斯联储主席Neel Kashkari曾表示，通胀率过高，强调需要收紧货币政策。对于英镑来说，尽管英国央行进一步加息，但在能源价格上涨的情况下，该货币可能仍然面临压力。 同时，RSI指标位于39，表明下行趋势更受青睐，因为RSI位于中线以下。至于布林线，价格失去了上行的力量，并在移动平均线下方交叉，因此下行的牵引力应该持续存在。总之，我们认为市场将是看跌的，因为该货币对正在测试1.1780的支撑。在英镑兑美元进一步走弱期间，1.1763水平将是一个需要关注的关键支撑。 阻力：1.1849, 1.1922, 1.1980 支撑：1.1780, 1.1763 3）黄金（XAUUSD；4小时图） 黄金在美国时段转为上涨，在围绕美元的卖压再次出现的情况下，推进到1750美元以上。然而，基准10年期美国国债收益率仍上涨近2%，限制了金价的上升空间。 RSI指标为50，与昨天相比保持稳定，显示出没有强劲的上行或下行势头。至于布林线，价格在移动平均线和上界之间巩固。这一点，加上平缓的移动平均线，表明价格仍然没有明确的牵引力。总之，我们认为市场仍然是确定下一步方向的信号。向上看，金价必须首先推进到1750美元水平的阻力之上。下行方面，如果价格在1,730美元水平以下收阴，它可能会去测试下一个支撑位1,714美元水平。 也就是说，在关键事件风险–周五的杰克逊霍尔研讨会之前，交易员可能会避免做出激进的押注。现在所有的目光都集中在周五的杰克逊霍尔研讨会上，这将决定美元的近期走向，并影响金价的表现。对于更多的价格行动，请关注美国的一级经济数据。 阻力：1757, 1783, 1803 支撑：1730, 1714, 1685